Zhongzhi, el gigante chino que ocultaba prácticas ilegales

La otrora prominente empresa china de banca en la sombra, Zhongzhi Enterprise Group, ha sido acusada de prácticas comerciales agresivas e potencialmente ilegales que llevaron a su insolvencia. Este artículo analiza las prácticas de Zhongzhi y su impacto en los inversores en productos de gestión patrimonial.

Ascenso y caída de Zhongzhi

Fundada en 1995, Zhongzhi creció rápidamente aprovechando el auge inmobiliario de China. Vendía productos de gestión patrimonial a inversores minoristas y prestaba dinero a promotores inmobiliarios a través de su unidad de fideicomisos, Zhongrong. El crecimiento de Zhongzhi estuvo impulsado por las conexiones con el gobierno local y el respaldo de empresas estatales.

A medida que el sector inmobiliario se desaceleraba, los promotores comenzaron a incumplir sus préstamos con Zhongrong, lo que provocó dificultades financieras para Zhongzhi. En 2023, Zhongrong incumplió los pagos de decenas de productos, lo que llevó a la insolvencia de Zhongzhi y una investigación policial.

Prácticas comerciales cuestionables

Las entrevistas con empleados y registros de Zhongzhi revelan posibles prácticas ilegales:

Zhongzhi pudo haber utilizado fondos de nuevos inversores para pagar los rendimientos de los inversores existentes, una práctica prohibida por los reguladores. Los vendedores prometían rendimientos garantizados, ocultando la exposición de Zhongzhi a la crisis inmobiliaria. Zhongzhi puede haber mezclado fondos de diferentes productos, lo que aumenta el riesgo para los inversores.

"El núcleo de su supuesta acción ilegal es recaudar dinero de los inversores a través de sus instituciones financieras autorizadas para financiar las operaciones y la expansión del grupo".

Zhang Guanghui, abogado de Guangdong Suijia Law Firm

Impacto en los inversores

Estas prácticas ocultaron los problemas financieros de Zhongzhi, engañando a los inversores. Muchos inversores perdieron importantes ahorros cuando Zhongzhi colapsó. Una inversora de Shenzhen invirtió 1 millón de yuanes en un producto a cuatro años con un rendimiento esperado del 11%, pero ahora enfrenta pérdidas debido a la insolvencia de Zhongzhi.

El colapso de Zhongzhi destaca los riesgos de invertir en productos de gestión patrimonial de empresas de banca en la sombra. Los inversores deben ser conscientes de las prácticas comerciales potencialmente ilegales y diversificar sus inversiones para mitigar los riesgos.

Fuente: https://finance.yahoo.com/news/chinas-zhongzhi-risky-practices-preceded-020208017.html